美國在去年10月發(fā)布新規(guī)阻止英偉達向中國出售尖端人工智能(AI)芯片，但是英偉達迅速為中國開發(fā)了特供芯片，在不違反規(guī)定的情況下繼續(xù)在中國市場銷售芯片。然而，英偉達現(xiàn)在面臨一個更麻煩的問題：中國云計算大客戶并沒有積極購買性能降級版芯片。

知情人士稱，自去年11月以來，阿里巴巴集團、騰訊等中國大型云計算公司一直在測試英偉達的特供芯片樣本。他們已向英偉達表明，今年向英偉達訂購的芯片數(shù)量將遠遠少于此前原計劃購買的、已經(jīng)被禁的英偉達高性能芯片。

從短期來看，英偉達降級版芯片領(lǐng)先中國本土產(chǎn)品的性能優(yōu)勢正在縮小，這使得國產(chǎn)芯片對買家的吸引力越來越大。知情人士表示，阿里和騰訊正在將一些先進的半導(dǎo)體訂單轉(zhuǎn)移給本土公司，并且更多地依賴公司內(nèi)部開發(fā)的芯片。另外兩大芯片買家百度、字節(jié)跳動也是如此。

從長期來看，中國客戶并不確定英偉達是否能夠繼續(xù)向他們供應(yīng)芯片，因為美國監(jiān)管機構(gòu)已承諾定期審查芯片出口管制，并可能進一步收緊對于芯片性能的限制。目前，中國科技公司正在調(diào)整他們的商業(yè)策略，為未來更少地使用英偉達產(chǎn)品做準備，避免為了適應(yīng)新芯片而付出不斷調(diào)整技術(shù)的昂貴代價。

對于英偉達來說，它一方面要滿足美國監(jiān)管機構(gòu)的要求，另一方面還要提供中國客戶需要的芯片，在這兩者之間取得平衡正變得越來越困難。此前，中國公司向英偉達訂購了50億美元芯片，但是這些訂單沒能完全交付。中國是英偉達最大市場之一，為英偉達貢獻了大約五分之一的收入。

跳過英偉達

科技研究公司TrendForce分析師弗蘭克·孔(Frank Kung)表示，在中國云計算公司目前使用的高端AI芯片中，大約80%來自英偉達，未來五年這一比例可能會降至50%-60%。他補充說，美國未來收緊芯片管制將給英偉達在華銷售帶來額外壓力。

中國公司一直在測試英偉達特供AI芯片的最高性能版本H20。一些測試人員表示，該芯片允許數(shù)據(jù)在多個處理器之間高效傳輸，因此在構(gòu)建處理AI計算工作量所需的芯片集群方面，它是比國產(chǎn)替代品更好的選擇。不過，測試人員表示，他們需要更多H20來彌補它與之前英偉達芯片的算力差距，這增加了他們的成本。

開發(fā)人員稱，目前，最先進的中國芯片能夠像美國芯片一樣處理推理(AI預(yù)測)和不太復(fù)雜的訓(xùn)練任務(wù)。

知情人士表示，阿里芯片部門平頭哥半導(dǎo)體也在開發(fā)一款新的專用AI處理器，名為“含光”。阿里此前推出了首款A(yù)I推理芯片“含光800”，該芯片可以高效、快速地執(zhí)行機器學習任務(wù)。“如果未來幾年的芯片限制很可能只會變得更嚴格，你最好現(xiàn)在就開始考慮替代方案。”阿里云的一名高管表示。

去年早些時候，ChatGPT引發(fā)的生成式AI狂熱刺激了行業(yè)對英偉達先進芯片的需求，因為中國主要公司和創(chuàng)業(yè)公司都在試圖開發(fā)自己的語言模型。現(xiàn)在，許多規(guī)模較小的公司正在減少這種努力，轉(zhuǎn)而開發(fā)AI應(yīng)用。

肯尼斯·楊(Kenneth Yang)是上海一家醫(yī)療保健AI創(chuàng)業(yè)公司的聯(lián)合創(chuàng)始人，正在開發(fā)一款護理應(yīng)用。他表示，自己計劃跳過英偉達為中國推出的最新特供芯片，轉(zhuǎn)而從本土公司租用AI算力。“錢得花在刀刃上。”他表示，

中國科技公司的工程師們表示，鑒于英偉達的產(chǎn)品生態(tài)系統(tǒng)覆蓋的范圍更為廣泛，以及本土替代品繼續(xù)供不應(yīng)求，未來12個月，英偉達的芯片仍將是優(yōu)先采購的產(chǎn)品。

對沖基金互聯(lián)資本(Interconnected Capital)的創(chuàng)始人凱文·徐(Kevin Xu)表示，從長遠來看，美國的限制措施很可能會推動中國開發(fā)自己的技術(shù)。 “在這個芯片儲備階段完成后，英偉達中國業(yè)務(wù)存在的意義就不大了。”他表示。

英偉達表示，美國對華AI芯片出口管制規(guī)定不會對其財務(wù)造成短期影響，因為它可以為這些芯片找到其他買家。但是，英偉達CFO科萊特·克雷斯(Colette Kress)去年表示，從長遠來看，禁止對華銷售AI芯片將使美國產(chǎn)業(yè)無法在世界上最大的芯片市場之一參與競爭并保持領(lǐng)先。