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高通:1600億我就賣 博通:你虛偽

2018-02-28
關鍵詞: 高通 博通 5G 半導體

據知情人士透露,高通已經不再反對被博通收購,如果后者能把其收購價提升到1600億美元(包括債務),它樂意與對方達成收購協議。

態度的轉變,對高通高管來說標志著重大變化。之前,高通高管一直以難以通過反壟斷監管機構審批為由反對與博通達成收購協議。

據接近高通的人士透露,博通最近在解決反壟斷問題方面取得了足夠大進展,使得談判可以轉向達成一致的價格方面。

參與談判的知情人士透露,高通堅持博通必須把出價上調至少15%,由目前的每股79美元上調至每股90美元以上,使這一交易成為科技業有史以來金額最高的交易。1600億美元包括博通需要承擔的高通250億美元債務。

接近高通管理高層的數名消息人士表示,目前高通愿意達成交易,現在決定權在博通CEO陳福陽(Hock Tan)手中,他必須決定是否改變態度,上調其收購出價。

兩家芯片巨頭之間的分歧有所縮小,高通星期一同意向博通開放賬簿,使雙方更趨于在價格方面達成一致。高通公開重申當前每股79美元的價格低估了該公司價值。

在星期一公開的一封致陳福陽的信函中,高通董事長保羅·雅各布(Paul Jacobs)表示,他的團隊對達成一項保密協議,使雙方能開始盡職調查有興趣。雅各布還建議,兩家芯片廠商應當“在雙方都方便的時候盡可能早”地安排一次會晤,就價格展開談判。

本月早些時候,博通在“最好和最終”收購方案中開出了高達1460億美元(包括債務)的出價,但遭到高通董事會拒絕。在高通同意把收購恩智浦半導體的價格上調至440億美元后,博通把收購高通的出價下調至1420億美元。

在這場收購與反收購大戰中,高通尋求對外展示它在5G等領域沒有受到影響,與中國就5G技術達成協議。它還在大力推動收購恩智浦半導體的交易。

雅各布星期一表示,兩家公司上周五舉行的一次會談,已經就交易的監管問題取得“進一步進展”。

高通尋求把解約金上調至交易價值的9%。一旦交易被監管機構叫停,博通需要向高通支付巨額解約金。

高通還表示,它不會要求博通同意“只許成功不需失敗”的條款。這樣的條款意味著,無論監管機構提出什么樣的要求,收購方都必須接受,以完成收購交易。

雅各布寫道,“未來的談判,需要向高通股東提供與這一潛在交易面臨的高監管風險相適應的保護。如果博通接受這一要求,雙方除價格之外的其他所有問題就都已經得到解決。”

雅各布公開致陳福陽的信函后,星期一常規交易中,高通股價上漲3.66美元,漲幅為5.78%,報收于66.98美元。

未來數天后,高通股東將投票選舉新一屆董事會,博通提名的候選人能否進入高通董事會尚有待觀察。

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博通回應高通最新示好:虛偽 無法迅速促成協議

針對高通公司的示好,博通回應稱,這是“虛偽的一步”(disingenuous process),不相信高通此舉旨在迅速促成一項收購協議。但是,博通還表示,它愿意就“對雙方都現實”的價格進行談判。

高通在周一向博通示好,表示愿意向博通開放其賬本,供其展開盡職調查,以便雙方能夠縮小價格上的分歧,達成一項協議。

博通稱,在雙方上一次會面中,高通拒絕證實會按照此前的計劃在3月6日舉行年度股東大會。博通已經公布了自主提名的高通董事會人選,為其1420億美元(含債務)的收購要約尋求支持。

“博通的提議從未以盡職調查為條件,會繼續準備立即推進交易,不進行盡職調查,”博通在一份聲明中稱。

博通接著說:“如果當前高通董事會依舊不愿意真誠地展開溝通,繼續上演‘鬧劇’,博通期待著在3月6日高通年度股東大會之后,與新選出的高通董事會展開誠心誠意地磋商。”

雖然高通表示愿意與博通就收購價格展開磋商,但是該公司要求將收購報價提高到1600億美元(含債務)。



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